Управление капиталом и риском при торговле на Форекс

Когда дело доходит до торговли, инвесторы обычно имеют тенденцию уделять больше внимания выгодной стороне инвестиций. Тем не менее, это только одна сторона монеты. Другая половина процесса инвестирования обычно связана с управлением капиталом и характером риска.

Можно сказать, что управление капиталом относится к риску инвестиций, целой системе мер, призванной избежать финансового краха. Это связано с измерением риска убытков и управлением им, а также с тем, как наиболее эффективно использовать ваш капитал.

При инвестировании обычно существует компромисс между вознаграждением и риском. Ни одно из этих двух понятий не может быть измерено с высокой точностью, в то время как величина риска для вознаграждения зависит от того, насколько вы склонны к риску. В природе человека чувствовать себя счастливым, когда его награждают, но разные трейдеры обычно думают об уровне риска, который они могут принять. При инвестировании вознаграждение не гарантируется, но, к сожалению, риск присутствует постоянно.

Риск - это сумма и вероятность убытков или серии убытков, которые инвестор может реализовать при торговле на мировых рынках. Вероятность возникновения потери так же важна, как и сама сумма ущерба.

Ни одна торговая система не является прибыльной на 100%

Никогда не было торговой системы, которая никогда не регистрировала бы убытки по какой-либо сделке, которая предоставляла бы 100%-ную вероятность получения прибыли. Такая торговая система является идеалом, которая никогда не была достигнута, несмотря на многочисленные усилия в течение последних десятилетий, и, вероятно, никогда не будет достигнута. Погоня за такой безупречной торговой стратегией может стать навязчивой идеей, а потери неизбежны.

Риск разорения

Руина - еще один очень вероятный сценарий в торговле. Каждый день трейдеры вытесняются с рынка, главная причина в том, что они не использовали меры, направленные на оценку и контроль риска. Область между безупречностью и крахом является компромиссом между прибылями и потерями, также известными как выгоды и риски торговой стратегии. Возможности между безупречностью и разрушением безграничны и в значительной степени зависят от личного предпочтения риска.

Чего стремится достичь управление капиталом?

Мы можем сказать, что компромисс между вознаграждениями и рисками влияет на окончательный успех или провал конкретной торговой стратегии, что приводит нас к главной цели управления капиталом - максимизации прибыли с минимальным риском. То же самое можно сказать и так: получать регулярную и последовательную прибыль с минимальной вероятностью потери всего вашего капитала. Крайности могут варьироваться между торговлей опционами с высоким левереджем и фьючерсными контрактами с непроверенной системой, с одной стороны, и строго наличными, с другой стороны. Денежные вложения в теории не имеют риска. Кассовая позиция не связана с риском потери вашего капитала. Тем не менее, некоторые эксперты утверждают, что денежные позиции подвержены риску инфляции, потому что в течение инфляционных периодов они могут потерять свою покупательную способность.

Торговые системы всегда должны учитывать риск

Начинающие трейдеры должны учитывать, что даже хорошая торговая система не защищена от убытков, если не учитывает риск. Управление капиталом может превратить такую систему в надежную, но одно только управление капиталом не может помочь системе, которая не работает.

При разработке стратегии первым шагом, который должен сделать каждый трейдер, является нахождение работоспособной системы, которая последовательно демонстрирует большее количество прибыльных сделок, чем потерь. Система может основываться на фундаментальных индикаторах, технических индикаторах или вместе взятых. Каждый успешный трейдер следует своему методу или системе входа в рынок, но все трейдеры используют систему управления капиталом, которая защищает их от потерь. Большинство трейдеров подтвердят, что на самом деле управление капиталом гораздо важнее, чем сама торговая система.

Второй шаг - определить, на каких рынках будет торговаться система и на каких событиях/индикаторах она будет фокусироваться.

Последний шаг - объединить эти системы и события в стратегию, в которой воплощается концепция управления капиталом.

Еще один факт, который стоит отметить, заключается в том, что теория управления капиталом в основном фокусируются на цене и размере (именно поэтому управление капиталом также называют «определением размера позиции»). Это означает, что оценка и контроль риска являются понятиями технического характера. Трейдеры, которые используют фундаментальный анализ, обычно не могут оценить риск на рынке только с помощью основ. Будет сложно определить начальный капитал, размер сделки с акциями, валютные пары или фьючерсные контракты, стиль исполнения. Все эти вопросы зависят от технических исследований и использования ценового действия.

Можно сказать, что целью управления капиталом является максимизация лучших ситуаций и избежание или уменьшение тех ситуаций, которые могут привести к потере капитала.

Далее мы обсудим различные концепции риска.

Управление капиталом и риском при торговле на Форекс

Ни одна торговая система не является прибыльной на 100%

Риск разорения

Чего стремится достичь управление капиталом?

Торговые системы всегда должны учитывать риск

Управление деньгами