Фундаментальный анализ - основы торговли на Форекс

Что такое фундаментальный анализ?

Фундаментальный анализ означает полное изучение основных базовых элементов, которые влияют на экономику. Он представляет собой целую методологию, цель которой состоит в прогнозировании ценового поведения и рыночных тенденций в будущем путем изучения экономических показателей, политики правительства и центрального банка, социальных факторов и других форс-мажорных обстоятельств, таких как война, стихийные бедствия и т.д.

Если мы на мгновение представим, что финансовые рынки представляют часы, то фундаментальные индикаторы (основы) будут представлять механизмы и пружины, которые необходимы для перемещения стрелок часов по их лицу. Любой, кто идет по бульвару, смотрит на часы, сможет сказать вам точное точное время, но это фундаменталист, который сможет сделать вывод, каким образом это произошло именно в это время. Более того, он/она сможет сказать вам, в какое время, а точнее, какая цена, скорее всего, будет в период в будущем.

Типы анализа

В мире финансовых рынков существует тенденция, согласно которой все трейдеры делятся на две отдельные школы анализа состояния рынка - фундаментальную и техническую. Очень часто первый вопрос, с которым вы можете столкнуться, сказав кому-то, что торгуете на финансовых рынках, может звучать так: «Вы принадлежите к группе техников или к группе фундаменталистов?».

Однако практика показала, что любому трейдеру довольно сложно определить себя чистым техником или чистым фундаменталистом. Фундаментальные трейдеры все больше нуждаются в отслеживании различных сигналов, полученных в результате простого ценового действия, в то же время не многие технические специалисты могут полностью игнорировать экономические отчеты, политические решения или социальные вопросы первостепенной важности, которые обычно имеют потенциал для введения огромных колебаний цен.

Принимая во внимание, что финансовый анализ любой страны или транснациональной отрасли, рассматривает огромное количество факторов - социальных, политических и экономических по своей природе, возможность увидеть всю чрезвычайно сложную и взаимосвязанную фундаментальную картину может быть проблемой огромного масштаба.

Зачем использовать фундаментальный анализ?

Фундаментальный анализ является очень эффективным методом для прогнозирования общих экономических условий, но не обязательно точных рыночных цен. Например, глядя на предварительную оценку экспертов относительно предстоящего отчета о ВВП или занятости страны или региона, трудно сразу получить кристальную картину общего состояния экономики и всех сопутствующих факторов. Таким образом, точный метод необходим для того, чтобы перевести все эти макроэкономические данные в надежную торговую стратегию с своевременными точками входа и выхода.

Трейдер, который изучает рыночные условия с помощью фундаментального анализа, обычно создает модель, на которой может основываться торговая стратегия. Такая модель обычно охватывает набор эмпирических данных. Его главная цель - спроектировать поведение рынка и определить будущие значения валютных пар (или цены акций), используя массив прошлых значений основных макроэкономических (или корпоративных) индикаторов. Собранная информация используется для получения сделок, которые используют эту же информацию наилучшим образом.

Модели для прогнозирования могут быть огромными по количеству, как и аналитики, которые их устанавливают. Это так, потому что разные люди могут смотреть на один и тот же набор данных с другой точки зрения, таким образом, делая совершенно разные выводы о влиянии рынка, которое, вероятно, будут испытывать эти данные.

Сказав все это, мы приходим к довольно очевидному выводу - необходимо глубокое изучение каждого основного фундаментального показателя, прежде чем пытаться соединить все точки, чтобы увидеть более полную картину. С другой стороны, нужно немного больше практики и экспериментов, чтобы увидеть, какие основы являются наиболее подходящими для стиля торговли.

Что это включает?

Многие трейдеры Форекс считают фундаментальные факторы главной движущей силой экономики страны. От процентных ставок и политики центрального банка до политических событий и стихийных бедствий, основы формируют динамичную и запутанную комбинацию различных планов, поведения в торговле и непредвиденных событий. Таким образом, начинающий трейдер должен разобраться с этими индикаторами, которые оказывают наибольшее влияние на валютный рынок.

С точки зрения фондового рынка, фундаментальный анализ пытается оценить истинную (фундаментальную) стоимость данной компании, так что инвестиции могут быть основаны на этой самой оценке. На самом деле, тот же процесс действует на Forex. Трейдеры Форекс, использующие фундаментальный анализ, пытаются оценить валюты и их соответствующие страны, как и в случае с юридическими лицами. Чтобы достичь фундаментальной (истинной) стоимости конкретной валюты, эти трейдеры используют целый спектр экономических и неэкономических событий.

Все макроэкономические отчеты, политические и социальные новости, которые публикуются в данной стране, очень похожи на корпоративные новости в том смысле, что вся информация используется инвесторами и аналитиками, чтобы они могли сформировать представление о ценности. Это значение имеет тенденцию меняться во времени из-за влияния многих факторов, в том числе, скажем, устойчивости экономического роста страны, а также ее ресурсного и финансового потенциала. Фундаментальные трейдеры считают все это чрезвычайно важным с точки зрения стоимости данной валюты.

Ожидание рынка

На Форексе и в торговле в целом поток информации происходит за считанные секунды. Вот почему ожидания и предположения относительно какого-либо события или данных влияют на рынки еще до того, как событие действительно произойдет или данные будут опубликованы. В этот период цена может быть очень волатильной, она может переместиться более чем на 100 пунктов. Вот почему так много ожиданий и спешки вокруг выпуска новостей. Таким образом, иногда ожидания рынка (прогноз чисел) могут показаться более важными, чем сами данные. Большинство трейдеров принимают решение войти в позицию, сравнивая фактические (опубликованные в настоящее время) и прогнозные показатели, и то, как разница между ними может влиять на поведение цены.

В этой статье мы обсудили некоторые основные макроэкономические и фундаментальные идеи, которые тесно связаны с рынком Forex и оказывают влияние на движение валютных пар. Теперь начинающим следует помнить о том, что валюты и страны, подобно корпоративным структурам, имеют тенденцию к изменению своей стоимости, что обусловлено такими фундаментальными факторами, как валовой внутренний продукт и процентные ставки. Далее мы объясним каждый из наиболее важных элементов фундаментального анализа, касающийся страны (валюты).