Индекс относительной силы

Индекс относительной силы является одним из наиболее широко используемых инструментов среди трейдеров. RSI — это колеблющийся индикатор, который показывает, когда актив может быть перекуплен или перепродан, путем сравнения величины недавней прибыли актива с его недавними потерями. Распространенным заблуждением является то, что RSI проводит сравнение между одной ценной бумагой и другой, но на самом деле он измеряет силу активов по отношению к своей собственной ценовой истории, а не к истории рынка.

Индекс относительной силы полезен для генерации сигналов о точках входа и выхода во времени, определяя, когда тренд подходит к концу или может формироваться новый тренд. Он взвешивает цены вверх по сравнению с нисходящим импульсом в течение определенного периода времени, чаще всего 14 периодов, таким образом показывая, двигался ли актив неустойчиво вверх или вниз.

RSI визуализируется одной линией и находится в диапазоне от 1 до 100, при этом уровень 50 считается ключевой точкой, отличающей восходящий тренд от нисходящего. Вы можете увидеть, как RSI отображается на графике на следующем снимке экрана.

Дж. Уэллс Уайлдер, изобретатель индекса относительной силы, определил также два других фундаментальных интереса. Он считал, что RSI выше 70 указывает на перекупленность актива, а RSI ниже 30 указывает на перепроданность. Однако эти уровни не установлены строго и могут переключаться вручную в соответствии с уникальной торговой системой каждого трейдера. Торговые платформы позволяют выбрать любое другое значение в качестве границы перекупленности/перепроданности, кроме общепринятых уровней.

Как рассчитывается RSI?

Построение RSI требует выполнения нескольких расчетов. Формула выглядит следующим образом:

RSI = 100 – [100 / (1 + RS)]

Где RS (относительная сила) — это разделение между восходящим и нисходящим движением, что означает, что:

RS = ВВЕРХ / ВНИЗ

UPS = (Сумма прироста за N периодов) / N

DOWNS = (Сумма потерь за N периодов) / N

Что касается периода, используемого для отслеживания данных, первоначальные расчеты Вилдерса включали 14-дневный период, который продолжает использоваться чаще всего даже сегодня. Однако он также может быть изменен в соответствии с уникальными предпочтениями каждого трейдера.

После оценки первого периода (в нашем случае по умолчанию 14 дней) необходимо выполнить дальнейшие расчеты, чтобы определить RSI после появления новой цены закрытия. Это включает в себя один из двух возможных методов усреднения — начальный и до сих пор наиболее часто используемый метод экспоненциального усреднения Вилдерса или простой метод усреднения. Мы будем придерживаться самого популярного подхода и использовать экспоненциальное сглаживание. Тогда взлеты и падения за 14-дневный период будут выглядеть следующим образом:

UPS день n = [(UPS день n -1 x 13) + Доход день n] / 14

DOWNS day n = [(DOWNS day n-1 x 13) + Loss day n] / 14

Что говорит нам RSI?

Есть несколько сигналов, которые генерирует движение индексов относительной силы. Как мы уже говорили ранее, этот индикатор используется для определения того, какой у нас тренд и когда он может закончиться. Если RSI поднимается выше 50, это указывает на то, что больше участников рынка покупают актив, чем продают, что толкает цену вверх. Когда движение пересекает отметку ниже 50, это говорит об обратном — больше трейдеров продают, а не покупают, и цена снижается. Вы можете увидеть пример восходящего тренда ниже, где RSI остается выше 50 на протяжении всего движения.

Однако не забывайте использовать RSI в качестве инструмента подтверждения тренда, а не просто определять направление тренда само по себе. Если ваш анализ показывает, что формируется новый тренд, вам следует проверить RSI, чтобы получить дополнительную уверенность в текущем движении рынка — если RSI поднимается выше 50, то у вас есть подтверждение. Логически, нисходящий тренд имеет противоположные свойства.

Уровни перекупленности и перепроданности

Хотя подтверждение тренда является важной характеристикой, наиболее пристально отслеживается момент, когда RSI достигает уровней перекупленности и перепроданности. Они показывают, было ли движение цены чрезмерным или оно является устойчивым, таким образом указывая, вероятен ли разворот цены или рынок должен, по крайней мере, развернуться вбок и увидеть некоторую коррекцию.

Состояние перекупленности предполагает высокую вероятность того, что на рынке недостаточно покупателей, чтобы подтолкнуть актив еще выше, что приведет к остановке движения цены. Разворот, уровень перепроданности, указывает на то, что на рынке осталось недостаточно продавцов, чтобы еще больше подтолкнуть цены вниз.

Это означает, что при попадании RSI в зону перекупленности (в нашем случае 70 и выше) очень вероятно, что движение цены замедлится и, возможно, развернется вниз. Такая ситуация изображена на скриншоте ниже. Вы можете увидеть два отскока от уровня перекупленности, причем первое движение было необычайно сильным и должно было закончиться разворотом цены или, по крайней мере, коррекцией.

Логически верно и обратное. Когда RSI приближается к уровню перепроданности, обычно нисходящее движение подходит к концу. Такой сценарий визуализируется ниже.

Отметив, что цены имеют тенденцию отскакивать от уровней перекупленности/перепроданности, мы можем сделать вывод, что они имеют тенденцию действовать как зоны поддержки/сопротивления. Это означает, что мы можем использовать эти уровни для создания точек входа и выхода для нашей торговой сессии. Как только цена достигает одного из двух экстремумов, мы можем использовать индекс относительной силы, чтобы подтвердить вероятный разворот цены и открыть противоположную позицию, надеясь, что цены развернутся в нашу пользу. Затем мы можем установить противоположный экстремальный уровень в качестве цели по прибыли. Посмотрите на следующий снимок экрана, где вы можете заметить, как линия RSI имеет тенденцию отскакивать между двумя крайними уровнями.

Изменение настроек RSI

Ранее мы упоминали, что наиболее часто используемый период для расчета RSI составляет 14 периодов, как это было предложено его изобретателем. Эта настройка, однако, может быть изменена в соответствии с уникальной настройкой торговой системы каждого трейдера. Однако, как и в случае с любым другим индикатором, чем больше период включенных данных, тем более сглаженной будет линия, отображающая индикатор. Следовательно, он будет производить меньше ложных сигналов, но те, которые он генерирует, скорее всего, будут слишком сильно отставать от ценового действия. На скриншоте ниже мы проиллюстрировали, как выглядит RSI, рассчитанный на основе 28 периодов (вдвое больше, чем обычно).

Логично, что линия RSI будет колебаться намного больше каждый раз, когда мы уменьшаем периоды отслеживаемых данных. Чем меньше периодов, тем ближе RSI будет следовать за движением цены и, таким образом, позволит вам гораздо раньше выявлять ситуации перекупленности и перепроданности, но ценой гораздо большего количества ложных сигналов. То же ценовое действие изображено ниже, но с пониженным периодом RSI, чтобы вы могли сравнить два крайних значения.

Как видите, оба эти периода отклонения от уровня по умолчанию кажутся не такими уж подходящими, особенно для начинающих трейдеров. Мы предлагаем вам сначала провести обширное тестирование, используя обычные 14-периодные временные рамки, а затем, если вы не удовлетворены, попробовать настройки, которые лично вам подходят больше всего. Но не забудьте также тщательно изучить новую настройку, прежде чем включать ее в свою торговую стратегию на реальном счете.

Индекс относительной силы

Как рассчитывается RSI?

Что говорит нам RSI?

Уровни перекупленности и перепроданности

Изменение настроек RSI

Технический анализ