Как снизить риск в торговле с помощью защитных остановок

Как мы уже объясняли в предыдущей статье, одна из самых важных концепций, с которой вам необходимо ознакомиться в начале своей торговой карьеры - это управление капиталом или средство предотвращения финансового краха. Одним из наиболее популярных и важных инструментов управления капиталом, используемых трейдерами для управления своим капиталом, являются защитные стопы.

Защитные остановки

Защитный стоп - это предопределенная точка, которая обозначает максимальный убыток, который трейдер готов выдержать на одной позиции в любой сделке. Он предназначен для контроля торговых потерь, а некоторые называют его «остановкой управления деньгами», поскольку он предотвращает полную потерю капитала. Это относится к соотношению риска к прибыли или уровню риска, который трейдер готов принять со своим капиталом при входе в позицию.

Защитные стопы размещаются с использованием ордера стоп-лосс в торговой платформе. Это ордер, который автоматически закрывает вашу позицию, если цена актива идет в противоположном направлении и падает или поднимается выше заданного уровня, который вы не хотите превышать. Поэтому стоп-лосс имеет жизненно важное значение для защиты вложенных вами денег и большинство профессиональных трейдеров соглашаются с тем, что все записи должны иметь неприкосновенный защитный стоп при любых обстоятельствах.

Одна из самых сложных вещей при торговле валютами и другими активами - это определение места размещения ордера стоп-лосс. Существует также высокий уровень дисциплины, позволяющий не двигать стоп и не брать на себя дополнительный риск, когда сделка не работает для вас. Например, если вы открыли длинную позицию и цена начинает падать, вам не следует опускать свой стоп, пытаясь дать рынку время для восстановления и подверженности риску выше заранее определенного. Делая это, вы позволяете своим эмоциям взять верх над собой, поэтому при входе в позицию должны быть установлены стопы и они должны оставаться неизменными, даже когда цены вот-вот сработают.

Жизненно важно для новых трейдеров

Защитные остановки жизненно важны, особенно для начинающих трейдеров. В то время, как профессионалы имеют достаточный опыт и торгуют с прибылью, используя передовые системы, проверенные временем, у людей, которые плохо знакомы с валютной торговлей, есть одна главная цель - выжить и получить опыт. Чем дольше они находятся в игре, тем больше они будут учиться и совершенствовать свои навыки. Это делает ордера стоп-лосс обязательным инструментом в телефоне начинающих трейдеров.

Помимо возможности минимизировать потери и дольше оставаться в игре, остановки также снижают стресс в торговле. Удержание проигрышной позиции без защитного стопа значительно повышает уровень стресса, что приводит к иррациональному мышлению, особенно когда речь идет о неопытных трейдерах. Более того, чем дальше цена движется в противоположном направлении, тем сильнее усиливается стресс и начинает доминировать в вашем разуме.

Суть в том, что с помощью защиты от стоп-лосса вы можете быстро выходить из убыточных позиций с минимальными потерями и очень быстро компенсировать их, открывая другие хорошие возможности, вместо того, чтобы сосредоточиться на убыточной сделке в течение нескольких дней и молиться о восстановлении цены.

Размещение остановок

У каждого трейдера есть своя система определения того, где разместить свои защитные стопы. Люди, которые предпочитают технический анализ, используют уровни, такие как поддержка и сопротивление, и находят наиболее подходящую точку для размещения ордера стоп-лосс, в то время как другие, используют не более чем количество времени, в течение которого была открыта сделка. Есть также те трейдеры, которые не используют технические уровни или временные рамки и вместо этого хотят рисковать ограниченным абсолютным количеством денег, которое часто используется в торговле акциями.

Поддержка и сопротивление

Участники рынка очень часто учитывают поддержку и сопротивление при размещении стопов. Эти уровни указывают, когда вероятен разворот цены. Приведенный ниже график показывает, как защитный стоп должен быть размещен ниже уровней поддержки, когда мы вошли в длинную позицию.

Поскольку поддержка, скорее всего, вызовет отскок и повышение снижающейся цены, под ней следует разместить защитный стоп. В нашем случае, как показано на скриншоте, мы входим в длинную позицию в точке (1), а самый последний минимум колебания действует как уровень поддержки (отмеченный черной линией), что дает нам подсказку, где разместить наш защитный стоп. Не забудьте выставить стоп на определенное количество пипсов ниже уровня поддержки, чтобы не вызывать неудачные попытки прорыва уровня поддержки или случайный шум. Красная линия отмечает соответствующий уровень цен, чтобы поставить нашу остановку.

Та же логика имеет значение для противоположного движения цены. Если ценовые уровни движутся вниз и вы открыли короткую позицию, вам необходимо разместить защитный стоп на несколько пипсов выше уровня сопротивления.

Также стоит отметить, что целые числа, такие как EUR/USD 1.3000, 1.3200, 1.3500 и т.д., широко рассматриваются как уровни поддержки и сопротивления. Это означает, что размещение защитных стопов ниже и выше этих цен, также очень полезно и довольно часто используется. Следует иметь в виду, что прорыв этих уровней вызывает ордера стоп-лосс многих игроков рынка и вызывает колебания цен.

Скользящие средние

Многие трейдеры используют скользящие средние (MA) в качестве уровней поддержки и сопротивления и торгуют кроссоверами скользящих средних. Тогда кажется логичным размещать защитные стопы на другой стороне скользящей средней. Следующий скриншот иллюстрирует такое размещение.

Как правило, когда цены касаются скользящей средней и отскакивают, это генерирует сигнал на покупку, если движение цены идет вверх, и наоборот. Войдя в длинную позицию после того, как сигнал был сгенерирован, вы захотите разместить защитный стоп на несколько пипсов ниже скользящей средней, точно так же, как и при размещении его ниже базового уровня поддержки, о котором мы говорили ранее.

В данном примере мы сделали длинный вход в (1), сразу после того, как отскок цены сгенерировал сигнал на покупку, а также установил стоп-лосс на несколько пипсов ниже скользящей средней, чтобы он не срабатывал при случайном движении. Как мы видим чуть позже, была попытка прорваться через скользящую среднюю, которая, однако, потерпела неудачу и уровни цен впоследствии повысились. Если бы мы поместили наш защитный стоп слишком близко или к скользящей средней, его бы коснулись и мы бы вышли из позиции с убытком.

Конечно, та же логика имеет значение для противоположного движения цены. Если текущий уровень цены находится ниже скользящей средней, а цена касается скользящей средней снизу и отскакивает назад вниз, вам следует открыть короткую позицию и разместить защитный стоп на несколько пунктов выше скользящей средней.

Использование каналов

Участники рынка также используют различные торговые диапазоны, такие как каналы, полосы или конверты, границы которых действуют как уровни поддержки и сопротивления. Обычно цены имеют тенденцию к отскоку при достижении одной из двух границ, удерживая их внутри канала или полосы. Однако это не исключает возможности прорыва. Чтобы защитить себя, вы должны поместить защитный упор ниже нижней полосы или выше верхней полосы, опять же в зависимости от типа позиции - длинная или короткая.

На скриншоте выше вы можете увидеть отскок цены от нижней границы конверта SMA, который дал сигнал для длинного входа, в (1). Входя в сделку, вы можете защитить свою позицию, разместив защитный стоп ниже нижней границы, который ограничит ваши потери, если цены неожиданно упадут и пробьют канал или полосу. Как и в предыдущих случаях, при входе в противоположную позицию учитывается та же логика. Не забудьте оставить определенное количество пипсов в пространстве между границами и защитными остановками, чтобы неудачные попытки прорыва или случайного шума не вызывали их.

Общим правилом при принятии решения о том, где разместить защиту от потери убытков, является поиск определенной точки, характеризующейся следующим:

рынок достиг уровня, который опроверг ваши первоначальные планы и рассуждения
существует большая вероятность, что рынок продолжит движение против вашей позиции и, следовательно, будет мудрее выйти из сделки.

Есть несколько факторов, которые необходимо учитывать при установке защитного стопа, но их интерпретация строго индивидуальна и варьируется в зависимости от индивидуального стиля торговли каждого. Такие рекомендации:

Риск-определяет, сколько человек готов потерять в торговле. Большинство профессиональных трейдеров советуют начинающим игрокам рынка не рисковать более чем 1-2% их капитала в одной позиции.
Соотношение риска к прибыли - основано на типе торгового стиля, который использует трейдер, и рыночных условиях. Выгодные условия позволяют вам занять больше места, в то время как более рискованные активы требуют более жестких остановок.
Стрелка вверх и вниз- Волатильность, она измеряет диапазон цен, в котором колеблется актив. Защита от стоп-лосса используется для минимизации потерь, но если вы размещаете свой стоп слишком близко к текущей цене, особенно в периоды повышенной волатильности, он может быть вызван случайным шумом. Существует также риск проскальзывания, событие, которое было подробно объяснено в статье «Что искать в торговой платформе».
Размер позиции - если сумма денег, которую вы вложили в позицию, слишком велика, то каждый пункт движения будет довольно большим по сравнению с общей суммой денег на вашем торговом счете. Это относится к риску. В этом случае предлагается более жесткая остановка, но, как подсказывает логика, она может сработать легче, даже при случайном движении.
Торговый капитал - размер позиции связан с количеством торгового капитала, которым вы владеете. Если ваш торговый счет недостаточно капитализирован, вы будете вынуждены использовать более жесткую защиту от стоп-лосса, чтобы не потерять большую часть своих средств в одной сделке. Это означает, что трейдерам, которые хотят войти в более крупные позиции, нужно начинать с хорошо капитализированного счета.