ACA Group, поставщик услуг по управлению, рискам и соблюдению требований для сектора финансовых услуг, сегодня объявила о запуске своей Системы оценки рисков злоупотреблений на рынке, комплексного нового решения, призванного помочь регулируемым компаниям-покупателям в Великобритании и Европе выявлять, управлять и отслеживать риски злоупотреблений на рынке в рамках своей торговой деятельности.
Благодаря сочетанию консультационных услуг, аутсорсинговой управляемой поддержки и технологий регулирования ACA позволяет компаниям реагировать на результаты и усиливать надзор на всех этапах жизненного цикла — от предторговой до постторговой.
В условиях растущего внимания со стороны регулирующих органов и инвесторов компании испытывают давление, требующее от них продемонстрировать надежные механизмы контроля и поведения, соответствующие Положению о злоупотреблениях на рынке (MAR), Директиве о рынках финансовых инструментов II (MiFID II) и Регламенту сертификации руководителей высшего звена (SM&CR). Это давление усилилось после недавно объявленной FCA пятилетней стратегии правоприменения, в которой приоритет отдается борьбе со злоупотреблениями на рынке, недавних дел о применении мер пресечения в отношении инсайдерской торговли и консультаций в июле 2025 года по реформам SM&CR, направленным на оптимизацию этого режима при сохранении высоких стандартов подотчетности.
Новое решение ACA для оценки рисков рыночных злоупотреблений представляет собой структурированную, готовую к применению регулирующими органами систему, которая объединяет в себе обзоры надзора, поведения и контроля. Разработанное специалистами-практиками с богатым опытом работы со стороной покупателя, решение отражает реальный опыт оценки рисков рыночных злоупотреблений и способов эффективного управления ими в различных классах активов и торговых стратегиях.
«Что действительно отличает это решение, так это глубина экспертных знаний, лежащих в его основе», — заявил Радж Сомал, партнёр ACA Group. «Наши клиенты действуют в условиях всё более сложной торговой, юрисдикционной и инфраструктурной среды, часто не имея чёткого и практического представления о рисках злоупотреблений на рынке. Это не просто проверка состояния; это динамичная, развивающаяся программа, которую компании могут использовать для улучшения управления, соответствия меняющимся нормативным и деловым ожиданиям, а также для укрепления доверия инвесторов».
Структура включает в себя:
- Запатентованная матрица, отображающая правонарушения, связанные с рыночными злоупотреблениями в отношении торговой деятельности по всем классам активов.
- Обзоры систем наблюдения, политик и процедур, процедур отчетов о подозрительных транзакциях и заказах, информационных барьеров и связанных политик.
- Охват государственных и частных активов, реальных активов, биржевых инвестиционных фондов (ETF), пользовательских корзин, а также алгоритмических и количественных стратегий.
- Оценка и обзор технологий наблюдения для обеспечения их соответствия профилю риска злоупотреблений на рынке, а также внутренним политикам и процедурам компании.
- Банк вопросов, составленный на основе обширного отраслевого опыта ACA и обновляемый в ходе постоянного взаимодействия с клиентами.
- Предоставление многоразового документа по структуре рисков с рекомендациями по обслуживанию и обновлениям.
Система оценки рисков злоупотреблений на рынке ACA является частью более широкого пакета решений, призванных помочь компаниям не только выявлять риски злоупотреблений на рынке, но и принимать меры по их устранению. Благодаря технологической платформе регулирования ComplianceAlpha®, ACA предоставляет интегрированные возможности надзора и мониторинга, охватывающие весь цикл торговли, включая надзор за торговлей и электронными коммуникациями, конфликты интересов, а также экспертные сети и исследовательские встречи. Эти инструменты можно сочетать с аутсорсинговыми управляемыми услугами и консультационной поддержкой специалистов-практиков, что позволяет компаниям устранять выявленные нарушения, совершенствовать системы управления и постоянно соответствовать меняющимся требованиям регулирующих органов.
