Технический анализ является одной из форм финансового анализа. Он пытается определить благоприятное время покупки или продажи актива, основываясь на историю цены базового актива. Как технический, так и фундаментальный анализ противоречат гипотезе эффективности рынка, согласно которой ни один из методов не может систематически опережать соответствующий рынок.
История
В западном мире основатель технического анализа считается американец Чарльз Доу (разработчик индекса Доу-Джонса, названного его именем). Он опубликовал свою теорию Доу по анализу графиков в серии статей в Wall Street Journal начиная с 1884 г. Доу никогда не утверждал, что разработал научную теорию, подходящую для прогнозирования будущих цен на отдельные акции. Скорее он рассматривал свои выводы, как инструмент для аналитиков, чтобы лучше определить общие тенденции рынка. Dow ожидает, что финансовые рынки будут циклическими с короткими, среднесрочными и долгосрочными волнами.
Американский математик Ральф Нельсон Эллиотт построил в 1930-х и 40-х годах на основе результатов Чарльза Доу и основал теорию волн Эллиотта. Его модель также описывает циклы тренда, но они гораздо более математически определены, чем в теории Доу.
Ричард Шабакер, один из самых влиятельных финансовых журналистов своего времени, опубликовал в своей первой опубликованной в 1932 году книге «Технический анализ и прибыль на фондовом рынке: курс по прогнозированию,» все еще действующее изложение основ анализа геометрических моделей на основе диаграмм.
Возможно, влияние на рынок чисто количественных моделей анализа технологии стало, однако, только благодаря широкой доступности компьютерных технологий. Начиная с 1980-х годов, технические модели торговли рассчитываются в режиме реального времени и используются для торговли огромными суммами денег на международных финансовых рынках.
События на рынке отражают все
Технический анализ учитывает только движения цены, фундаментальные факторы игнорируются, поскольку предполагается, что все эти факторы, влияющие на рыночную цену, включены в движения. Следовательно, должна оцениваться только сама цена.
Конечно, неожиданное событие - такое как стихийное бедствие или геополитическая напряженность, может повлиять на конкретный рынок, но технический аналитик не заинтересован в причине. Технический аналитик фокусируется на самой диаграмме и на формах, узорах и формациях, которые появляются на диаграмме.
Движение в тренде
В техническом анализе предполагается, что движения цен следуют за тенденциями. Это означает, что после установления тренда более вероятно, что будущие ценовые показатели будут идти в том же направлении, что и тренд, а не в противоположном направлении. Большинство технических торговых стратегий основаны на этой концепции.
История движется по спирали
Краеугольным камнем технического анализа является убежденность в том, что история имеет тенденцию повторяться. Например, если пара EUR/USD выросла до заседания ФРС, трейдер покупает пару до следующего решения по процентной ставке в США. Поэтому технические аналитики используют исторические ценовые данные, чтобы предсказать, в каком направлении будут двигаться цены.
Графики, как правило, формируют формы, которые встречались раньше, а анализ прошлых моделей помогает техническим аналитикам прогнозировать будущие движения рынка. Этот принцип основан на мнении технических аналитиков о том, что вероятна торговля повторится и что анализ прошлых форм дает аналитику преимущество перед открытием сделки. Эти формы называются ценовыми моделями.
Преимущества и недостатки технического анализа
Прежде всего, технический анализ предлагает то преимущество, что вам нужны только несколько базовых данных, потому что он опирается исключительно на результаты прошлого.
Если учесть конкретное время и четко определенные уровни, можно использовать технический анализ для определения важных моментов и, следовательно, более точных точек входа или выхода.
Однако технический анализ имеет свои пределы. По мере того, как технический анализ становится все более распространенным, накопление анализов многих трейдеров может спровоцировать определенное ценовое движение рассматриваемого актива. Это называется «прогнозируемое направление».
Между прочим, технический анализ всегда должен использоваться в дополнение к фундаментальному анализу. Ведь неожиданное событие может подорвать выводы технического анализа, каким бы точным оно ни было. Это делает торговлю неточной наукой. Поэтому всегда следите за текущими событиями, так как они могут повлиять на цены.
Вывод для начинающих
Если вы пугаетесь технического анализа из-за его сложности, вы должны понимать, что даже непрофессиональные инвесторы могут легко использовать графики акций для прогнозирования движения цен и принятия стратегических решений. Чтобы сделать это, вы должны в первую очередь соблюдать самые простые или наиболее доступные индикаторы. Эти показатели включают в себя:
Опорные точки (или опорные точки): их легко обнаружить по биржевым графикам, предоставляемым брокером. Они помогают определить, развивается ли рыночное настроение в восходящем или нисходящем тренде. Это соответствующие индикаторы для принятия решений в реальном времени.
Уровни поддержки и сопротивления. Эти уровни также важны для принятия торговых решений. Если цена падает, определенный уровень цены достигается как нижняя точка, и цена разворачивается в этой точке, это называется поддержкой. К этому моменту достаточно покупателей может выйти на рынок, чтобы остановить очередное снижение цены. Когда оно поднимается, цена достигает «предела». Это идентифицирует уровень сопротивления - точку, в которой цена, вероятно, остановится под давлением продажи.
Новички, которые не хотят заниматься техническим анализом, также могут получить сигналы от этого анализа, которые доступны на торговых платформах бесплатно. Полагаясь на сигналы с высоким индексом достоверности, вы увеличиваете свои шансы заработать деньги (но также повышаете риск убытков) без необходимости разбираться с техническим анализом и графиками фондового рынка.
Кроме того, не забудьте использовать фундаментальный анализ для разработки более надежных стратегий, которые включают все важные данные.
